- Information financière et document de référence universel - Présenter les analyses de compte et les reportings comptables et financiers semestriels et annuels, l'information trimestrielle, l'information sectorielle. Connaitre le contenu et savoir lire le Document de référence.
- Instruments financiers et outils de couverture - Connaître les instruments financiers et les outils de couverture (fair value hedge / cash flow hedge, titirisation, dérivés de crédit, dettes hybrides)
- Normes IFRS - Normes internationales (IFRS)
- Risques financiers: contrepartie, liquidités, taux, change, actions - Analyse, valorisation, cartographie des risques et stratégie de couverture : - Risque de contrepartie : analyse financière et maîtriser les pratiques de rating (internes, externes) - Risque de liquidités : ALM et prévision de trésorerie groupe - Risque de taux : emprunts TF, TV, émission obligataires - Risque de change : exportations, importations, couverture - Risque sur actions : dividendes, acquisition-cession titres, Salle de marchés) - Risque projets & (dés) investissements Maîtriser l’identification et la valorisation des risques financiers et non financiers
- Titres et marchés financiers - Notions de coût de l'argent, liquité, inflation, capitalisation, actualisation, calculs d'intérêts, calculs actuariels
Maîtriser dans un environnement complexe
Public visé
1 jour
Pré-requis
Il est nécessaire de disposer d’une connaissance des différents instruments financiers, et notamment des dérivés (forwards, swaps, options).
Comment fonctionnent les instruments financiers de couverture ? [FHINST]
Comprendre et mettre en œuvre
Objectifs
◗ Mettre en œuvre la comptabilité de couverture en application de la norme IFRS 9
◗ Analyser les impacts potentiels sur les résultats de l’entreprise et les enjeux de communication financière
◗ Mesurer les enjeux en termes de contrôle interne, de système d’information et de procédures
Contenu
◗ Comprendre les enjeux de la comptabilité de couverture
– Mismatch comptable entre dérivé et le sous-jacent – Pourquoi le résultat comptable peut
être volatil et pourquoi la couverture et la comptabilité de couverture peuvent y remédier?
– Distinction entre logique de gestion et logique comptable
– Présentation des trois types de couverture IFRS9
• CFH (Cash Flow Hedge)
• FVH (Fair Value Hedge)
• NIH (Net Investment Hedge)
✔ COMPRENDRE | Tableau comparatif des mécanismes comptables des différents
modes de couverture
✔ APPLIQUER | Cas pratique : appliquer la comptabilité de couverture à une dette
en devises couverte par un cross currency swap
✔ ÉVALUER | Quiz : à votre avis… Peut-on appliquer une couverture de flux à
une opération non certaine?
◗ Mettre en œuvre une relation de couverture IFRS 9
– Critères de qualification : documentation, nature du risque, lien économique
– Tests d’efficacité : mesure, rééquilibrage, effets en OCI des primes d’option et
des points de swap
– Les couvertures et instruments de couverture éligibles à la comptabilité de couverture,
et les impacts
✔ COMPRENDRE | Étude guidée : mécanisme de test d’efficacité et de rééquilibrage
✔ APPLIQUER | Cas pratique : déterminer le bon traitement pour un swap associé
à un prêt interne
✔ ÉVALUER | Quiz : à votre avis… Une inefficacité comptable remet-elle en cause
la couverture?
◗ Appliquer les traitements comptables selon le type de couverture
– Cas CFH : effets différés en OCI et recyclage
– Cas FVH : impact immédiat sur résultat
– Cas NIH : conversion et traitement des investissements nets
✔ COMPRENDRE | Illustration : traitement comparé CFH/FVH/NIH dans les états financiers
✔ APPLIQUER | Cas pratique : déterminer le bon traitement pour une couverture intra‑groupe
✔ ÉVALUER | Quiz : à votre avis… Une option peut-elle être affectée à une couverture
de flux?
◗ Résoudre les cas complexes rencontrés en trésorerie
– Couverture nette, couverture de couverture, restructuration de couverture,
couverture de portefeuille, démembrement de dérivés…
– Rééquilibrage, rupture, reclassement
– Cohérence entre documentation, exécution et suivi
✔ EXPÉRIMENTER | Mise en situation : arbitrer la poursuite ou l’arrêt d’une relation CFH
devenue inefficace
✔ APPLIQUER | Cas pratique : conséquences de ruptures de relations de couverture
✔ ÉVALUER | Quiz de synthèse
Pourquoi choisir cette formation ?
La mise en œuvre de la couverture est sous la responsabilité de la Trésorerie. Celle-ci doit aussi s’impliquer dans le traitement comptable des opérations, le service Comptabilité n’ayant pas toujours une compréhension suffisante des instruments dérivés utilisés, ni de la stratégie poursuivie.
Cette formation permet aux trésoriers de développer et d’élargir leurs compétences en termes de comptabilité de couverture, y compris ses évolutions normatives récentes, et de mieux dialoguer avec le service Comptabilité.
Méthode Pédagogique et modalités d’évaluation
Avant : quiz d’auto-évaluation
Pendant la session : présentation technique accompagnée de nombreux cas pratiques et d’illustrations tirées d’états financiers réels. Quiz final permettant de valider l’acquisition des connaissances.
Après : l’animateur est disponible pour répondre à toute question relevant de la formation.
Formations générales | FinHarmony Conseil & Formation
Consultez notre catalogue de formation dans son intégralité.
Prix
1 295 € HT
Témoignages
comptabilité IFRS 9
comptabilité IFRS 9
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Jonathan C.
Entreprise
Formation